Determine qué rendimiento adicional sobre Libor puede obtener un inversionista extranjero que decida invertir en MXN. El tipo de cambio Spot es de 18.5915, los puntos forwards son 2,370.0, las tasa en MXN 7.2359%,  y la Tasa Libor a 90 días es de 1.6929% . El diferencial en puntos base   que obtiene el inversionista sobre la tasa Libor  es de :

Para determinar el rendimiento adicional sobre la tasa Libor que puede obtener un inversionista extranjero que decida invertir en MXN, vamos a calcular el diferencial en puntos base mediante la fórmula de los **forwards** y tasas de interés. 

### Fórmula:

\[
(1 + r_{\text{MXN}}) = \frac{S_{\text{forward}}}{S_{\text{spot}}} (1 + r_{\text{Libor}})
\]

Donde:
- \( r_{\text{MXN}} \) es la tasa en MXN (7.2359% anual).
- \( S_{\text{forward}} \) es el tipo de cambio forward, que se obtiene sumando los puntos forwards al tipo de cambio spot: \( S_{\text{spot}} + \text{puntos forwards} \).
- \( S_{\text{spot}} \) es el tipo de cambio spot (18.5915).
- \( r_{\text{Libor}} \) es la tasa Libor a 90 días (1.6929% anual).
- El diferencial en puntos base es la diferencia entre las tasas que obtiene el inversionista y la tasa Libor.

### Cálculos:

1. Calculemos el tipo de cambio **forward**:
\[
S_{\text{forward}} = S_{\text{spot}} + \frac{\text{puntos forwards}}{10,000}
\]
\[
S_{\text{forward}} = 18.5915 + \frac{2370.0}{10,000} = 18.5915 + 0.2370 = 18.8285
\]

2. Ahora, utilizamos la fórmula de paridad de tasas de interés para encontrar el rendimiento implícito en MXN sobre la tasa Libor. Rearreglamos la ecuación para despejar el rendimiento adicional en puntos base.

Vamos a calcularlo.El diferencial en puntos base que obtiene el inversionista sobre la tasa Libor es de **129.64 puntos base**.

Esto significa que al invertir en MXN, el inversionista extranjero puede obtener un rendimiento adicional de aproximadamente 129.64 puntos base por encima de la tasa Libor a 90 días.

¿Te gustaría más detalles o tienes alguna otra pregunta?

Aquí tienes 5 preguntas relacionadas:
1. ¿Cómo afecta la variación de los puntos forwards en el rendimiento del inversionista?
2. ¿Qué suposiciones se hacen al usar la fórmula de paridad de tasas de interés?
3. ¿Cómo se puede cubrir el riesgo cambiario en una inversión de este tipo?
4. ¿Cuál sería el rendimiento si la tasa Libor o la tasa en MXN cambian significativamente?
5. ¿Cómo influye la inflación en la decisión de invertir en MXN?

**Tip**: Para una mejor cobertura cambiaria, se pueden usar contratos forwards o swaps.

Determine qué rendimiento adicional sobre Libor puede obtener un inversionista extranjero que decida invertir en MXN. El tipo de cambio Spot es de 18.5915, los puntos forwards son 2,370.0, la tasa en MXN 7.2359%, y la Tasa Libor a 90 días es de 1.6929%. El diferencial en puntos base que obtiene el inversionista sobre la tasa Libor es de:

This guide explains how to calculate the additional yield over Libor for a foreign investor who decides to invest in MXN. Using key financial concepts like the interest rate parity formula and forward points, the example demonstrates the calculation of a 129.64 basis points differential. Learn how spot and forward exchange rates influence investment returns.

Math Problem Statement

Solution

Ask a new question for Free

By Image

Math Problem Analysis

Mathematical Concepts

Formulas

Theorems

Suitable Grade Level

Related Recommendation